Kiến Thức
Chu kỳ Benner: Dự đoán tương lai & Cơ hội làm giàu
Chu kỳ Benner: Dự đoán tương lai & Cơ hội làm giàu
Doanh Nhân Thành Công xin kính chào các bạn.
Hãy nghĩ đến tất cả các nhà kinh tế xung quanh chúng ta ngày nay đang cố gắng dự đoán cuộc khủng hoảng tài chính lớn tiếp theo. Điều gì tệ hơn? Bây giờ chúng ta có được thông tin đó theo thời gian thực thông qua điện thoại của mình. Nhưng chúng ta không phải là thế hệ đầu tiên ám ảnh về xu hướng thị trường và chắc chắn sẽ không phải là thế hệ cuối cùng. Trên thực tế, việc tích lũy khối tài sản khổng lồ bắt đầu như một nỗi ám ảnh khi tiền lần đầu tiên hình thành như một khái niệm trong lịch sử . Một người vào những năm 1800 đã cố gắng dự đoán xu hướng thị trường được gọi là Chu kỳ Benner. Các dự báo đã chính xác một cách đáng ngạc nhiên – thậm chí gần 200 năm sau. Hãy tiếp tục theo dõi để tìm hiểu thêm về Chu kỳ Benner, mức độ chính xác của nó và cách bạn có thể sử dụng nó cho các quyết định đầu tư của riêng mình.
Chu kỳ Benner được tạo ra bởi Samuel Benner, một nông dân Ohio. Chu kỳ này ban đầu được xuất bản vào năm 1875 trong một cuốn sách có tên là Benners Prophecies: Future Ups and Down in Prices . Benner quyết tâm tìm hiểu cách thức hoạt động của các chu kỳ thị trường. Trong cuốn sách của mình, ông đã dự báo giá cả hàng hóa và kinh doanh trong vài trăm năm. Phần lớn các dự đoán của ông tập trung vào cảm xúc của con người, như sự cuồng loạn hoặc lạc quan, những yếu tố cuối cùng tác động đến thị trường. Dưới đây là ảnh chụp Chu kỳ Benner từ cuốn sách gốc.
Như bạn có thể thấy ở trên, có ba con trỏ ở bên trái. Chúng chỉ ra ba giai đoạn của chu kỳ thị trường, được định nghĩa như sau:
Hoảng loạn (Điểm A) : Trong những năm này, thị trường hoảng loạn. Các nhà đầu tư mua hoặc bán tài sản mà không suy nghĩ và cân nhắc tích cực. Kết quả là, giá sẽ đạt đỉnh và giảm ở mức cực đoan, điều này chỉ làm tăng thêm sự hoảng loạn.
Thời điểm tốt (Điểm B) : Giá cả tăng cao trong những năm này. Do đó, đây là thời điểm tốt để bán các khoản đầu tư để thu lợi nhuận.
Thời kỳ khó khăn (Điểm C) : Suy thoái, thậm chí có thể là khủng hoảng, diễn ra trong những năm này. Thị trường thấp, nghĩa là giá cũng thấp. Trong thời kỳ này, lý tưởng nhất là mua tài sản và giữ chúng cho đến khi bùng nổ kinh tế tiếp theo.
Bằng cách hiểu được những đỉnh và đáy khác nhau của thị trường, người ta có thể tạo ra của cải. Nếu bạn có thể định thời điểm mua và bán các khoản đầu tư của mình theo chu kỳ thị trường, bạn có thể tạo ra của cải. Hoặc ít nhất, đó là ý định dự báo của Benner. Tất nhiên, nói thì dễ hơn làm. Có thể tách mình ra khỏi thị trường là một thách thức. Các nhà đầu tư cũng là con người và có thể cảm nhận được tác động của sự hoảng loạn, thời kỳ tốt đẹp và thời kỳ khó khăn, do đó không suy nghĩ hợp lý về các khoản đầu tư.
Chu trình Benner có chính xác không?
Ở cuối biểu đồ của Benner, ông viết, “Chắc chắn rồi. Lưu lại lá bài này và theo dõi chặt chẽ.” Bây giờ chúng ta đang ở thế kỷ 21, chúng ta có thể suy ngẫm về Chu kỳ Benner và đánh giá độ chính xác của nó. Hãy cùng so sánh một số sự kiện tài chính lớn trong 100 năm qua với Chu kỳ Benner:
Cuộc Đại suy thoái, 1929 đến 1941
Thị trường chứng khoán sụp đổ vào năm 1929 và phục hồi trong Thế chiến II vào năm 1941. Biểu đồ của Benner cho thấy năm 1926 và trước đó là thời kỳ tốt đẹp và năm 1927 là thời kỳ hoảng loạn. Năm 1942 là thời kỳ đáy của thời kỳ khó khăn. Mặc dù có thể không chính xác, Benner đã dự đoán khá chính xác về cuộc Đại suy thoái, cộng hoặc trừ một vài năm.
Khủng hoảng dầu mỏ, 1973
Do lệnh cấm vận dầu mỏ vào tháng 10 năm 1973, giá dầu tăng mạnh. Thị trường chứng khoán cũng bị ảnh hưởng tiêu cực. Giá dầu không phục hồi hoàn toàn cho đến giữa những năm 80. Trong biểu đồ của Benner, ông dự đoán năm 1972 sẽ là những năm kinh tế tốt và năm 1978 sẽ là thời kỳ khó khăn. Điều này khá phù hợp với cuộc khủng hoảng dầu mỏ năm 1973.
Thứ Hai Đen Tối, 1987
Một vụ sụp đổ lớn, không lường trước đã xảy ra vào thứ Hai, ngày 19 tháng 10 năm 1987. Không rõ nguyên nhân chính xác gây ra Thứ Hai Đen. Tuy nhiên, các chuyên gia đưa ra giả thuyết rằng đó là do thị trường tăng giá mạnh đã quá hạn điều chỉnh. Benner’s Cycles hơi sai khi dự đoán vụ sụp đổ này sẽ xảy ra vào năm 1985, nhưng chỉ cách vài năm nữa thôi!
Bong bóng Dot Com, 1995 đến 2002
Thị trường chứng khoán tăng nhanh do đầu tư vào trang web từ năm 1995 lên đỉnh điểm vào năm 2000. Sau sự gia tăng mạnh mẽ này, bong bóng dot com đã nổ tung vào năm 2002. Trong giai đoạn từ năm 2001 đến năm 2003, cũng có một cuộc suy thoái chủ yếu ảnh hưởng đến Hoa Kỳ. Chu kỳ của Benner cho thấy năm 1999 là thời kỳ hoảng loạn, điều này đúng khi xét đến nỗi sợ lỗi Y2K và các nhà đầu tư đổ tiền vào các dự án internet. Nếu mọi người bán tài sản của họ vào năm 1999, họ đã có thể vượt qua cơn bão. Ông đã hơi sai khi cho rằng năm 2005 là thời điểm thấp nhất, vì năm 2002/2003 mới là năm chính xác.
Cuộc khủng hoảng tài chính, 2007 đến 2008
Do tổng hợp các khoản thế chấp dưới chuẩn thất bại, thị trường chứng khoán sụp đổ vào năm 2007 và kéo dài sang năm 2008. Vì cuộc khủng hoảng tài chính xảy ra vào nửa cuối năm 2007, Benner đã không sai khi cho rằng năm nay là năm thịnh vượng. Rốt cuộc, nhiều người đã mua nhiều bất động sản vào năm 2007 và giữa những năm 2000. Nếu mọi người bán bất động sản của họ vào đầu năm 2007, họ sẽ tránh được cuộc khủng hoảng hoàn toàn. Ông ấy hơi sai khi cho rằng năm 2012 là năm sụp đổ, nhưng nhìn chung thì khá chính xác.
Thật thú vị, Benner đã khá chính xác, cộng hoặc trừ một vài năm. Điều này đặc biệt đáng chú ý khi xem xét tất cả các công nghệ và số liệu lạ mắt mà chúng ta có trong thế giới tài chính ngày nay. Benner là một nông dân, nhưng ông cũng là một nhà tài chính khôn ngoan! Ông đã sử dụng kiến thức của mình về cung và cầu của cây trồng để đưa ra dự đoán của mình. Hóa ra, logic tương tự cũng được áp dụng.
4 giai đoạn của chu kỳ đầu tư :
Samuel Benner không phải là người duy nhất đánh giá chu kỳ đầu tư và thị trường . Nhiều chuyên gia đã cố gắng tìm hiểu xu hướng mà thị trường phải chịu đựng. Phổ biến nhất để đánh giá là thị trường chứng khoán, xét đến số lượng người tham gia tích cực và khối lượng thông tin công khai có sẵn. Thông thường, chu kỳ thị trường chứng khoán được biết là có 4 giai đoạn. Đổi lại, các giai đoạn này thông báo cho một số quyết định đầu tư nhất định và thời điểm chính xác của chúng. Chúng ta hãy xem xét chu kỳ thị trường bên dưới:
Giai đoạn 1: Tích lũy . Sau khi thị trường chạm đáy, giai đoạn tích lũy bắt đầu. Khi giai đoạn tồi tệ nhất trong những giai đoạn tồi tệ nhất đã qua, những người tham gia thị trường bắt đầu mua và đầu tư trở lại. Thông thường, thị trường vẫn bi quan tại thời điểm này, nhưng sự tiêu cực từ vụ sụp đổ đã bị loại bỏ.
Giai đoạn 2: Tăng giá . Tiếp theo, định giá tài sản và đầu tư bắt đầu tăng cao hơn mức bình thường. Đồng thời, tình trạng thất nghiệp và sa thải vẫn còn phổ biến. Trong giai đoạn này, thị trường chuyển từ bi quan sang lạc quan, nhưng vẫn còn quá sớm. Mặc dù vậy, những người tham gia thị trường có thể cảm thấy phấn khích và phấn khích khi định giá tăng.
Giai đoạn 3: Phân phối . Trong giai đoạn này, những người tham gia thị trường bắt đầu phân phối chứng khoán. Thị trường thường hỗn hợp, dao động giữa giảm giá và tăng giá. Giá thường ổn định trong suốt giai đoạn này, nhưng lại mong manh. Một sự thay đổi đột ngột trên thế giới, như bầu cử chính trị hoặc gián đoạn chuỗi cung ứng, có thể tác động tiêu cực đến giá.
Giai đoạn 4: Giảm giá . Đây là lúc thị trường chạm đáy và những người nắm giữ cảm thấy sức nặng của nó. Đây là giai đoạn cuối cùng của chu kỳ thị trường, sau đó giai đoạn tích lũy lại bắt đầu một lần nữa.
Giai đoạn nào bắt đầu sau khi giai đoạn tăng giá kết thúc?
Giai đoạn tăng giá được quan sát thấy ở Giai đoạn 2, đánh dấu. Nhiều người nghĩ rằng giai đoạn tiếp theo sẽ là giảm giá, nhưng điều này không nhất thiết đúng. Thay vào đó, thị trường có xu hướng dao động giữa giảm giá và tăng giá, nhìn chung vẫn khá trung lập. Đây là giai đoạn 3, phân phối, nơi các khoản đầu tư đang được phân phối.
Bởi vì thị trường không rõ ràng đảo chiều giữa thị trường giá xuống và giá lên, nên có thể khó dự đoán điều gì sẽ xảy ra. Đặc biệt là vì thị trường có vẻ ổn ngay trước khi sụp đổ. Theo một cách kỳ lạ, khi mọi thứ có vẻ như “hoạt động kinh doanh như thường lệ”, bạn nên lo lắng!
Sử dụng Chu trình Benner cho Đầu tư của bạn
Xem xét rằng Samuel Benner đã công bố dự báo của mình vào năm 1875, ông ấy đã khá chính xác. Ông ấy chỉ cách dự đoán một số cuộc khủng hoảng tài chính lớn trong vài năm nữa. Chu kỳ Benner không nên được hiểu theo nghĩa đen. Mà thay vào đó, hãy sử dụng như một hướng dẫn chung để dự báo các giai đoạn cao điểm và thấp điểm trên thị trường. Từ đó, bạn có thể thực hiện thêm nhiều phân tích và thẩm định để xác định chính xác việc mua và bán các khoản đầu tư của mình để có lợi nhuận tối ưu.
Dưới đây là phân tích chu kỳ Benner áp dụng cho ba lĩnh vực: vàng, chứng khoán với bối cảnh hiện tại năm 2025:
🟡 Vàng
Theo chu kỳ Benner, giá hàng hóa (bao gồm vàng) thường đạt đỉnh mỗi 8–10 năm. Gần đây, giá vàng đã đạt mức cao kỷ lục vào tháng 4 năm 2025, vượt qua 3.200 USD/ounce, tăng hơn 23% từ đầu năm .
🔍 Dự đoán theo chu kỳ Benner:
2025: Đỉnh giá vàng.
2026–2027: Bắt đầu giai đoạn điều chỉnh hoặc suy giảm.
2030–2032: Khả năng xuất hiện đáy giá, tạo cơ hội mua vào.
🧭 Chiến lược đề xuất:
Hiện tại: Xem xét chốt lời nếu đã đầu tư từ trước.
Giai đoạn 2026–2027: Theo dõi thị trường để tìm điểm mua vào khi giá điều chỉnh.
📈 Chứng khoán
Chu kỳ Benner dự đoán thị trường chứng khoán đạt đỉnh vào năm 2025, sau đó là giai đoạn điều chỉnh hoặc suy thoái từ năm 2027 đến 2032 .
🔍 Dự đoán theo chu kỳ Benner:
2024–2026: Giai đoạn tăng trưởng mạnh.
2027–2032: Thị trường có thể suy giảm hoặc tăng trưởng chậm.
2033–2035: Khả năng phục hồi và tăng trưởng trở lại.
🧭 Chiến lược đề xuất:
Hiện tại: Xem xét chốt lời hoặc điều chỉnh danh mục đầu tư để giảm rủi ro.
Giai đoạn 2027–2032: Tập trung vào các cổ phiếu phòng thủ hoặc có cổ tức ổn định.
Sau 2032: Chuẩn bị cho giai đoạn đầu tư tăng trưởng trở lại.
Chu kỳ Benner không phải là một “quả cầu pha lê” để tiên đoán tương lai, nhưng nó là một lời nhắc nhở rằng lịch sử có xu hướng lặp lại, và việc hiểu rõ chu kỳ kinh tế có thể giúp nhà đầu tư, doanh nghiệp và cá nhân đưa ra quyết định thông minh hơn. Thay vì hành động theo cảm tính, hãy trang bị cho mình kiến thức về các chu kỳ kinh tế, kết hợp với dữ liệu thực tế và phân tích hiện đại để đưa ra chiến lược phù hợp.
Các bạn hãy chia sẻ cho những ai đang thích nội dung này và nhấn Like, đăng ký kênh, bật chuông thông báo để đón nhận những video tiếp theo. Xin chào và hẹn gặp lại các bạn.
